Oprocentowanie lokat spada kolejny miesiąc z rzędu. Sytuację nadal ratują depozyty z dzienną kapitalizacją odsetek, które umożliwiają ominięcie podatku Belki. Kolejne banki wprowadziły niedawno do swojej oferty takie produkty.
Tendencja spadkowa oprocentowania depozytów utrzymuje się już od ponad roku. W czerwcu 2009 r. Rada Polityki Pieniężnej obniżyła stopy procentowe Narodowego Banku Polskiego do rekordowo niskiego poziomu 3,5 proc. To między innymi od wysokości stóp procentowych banku centralnego zależy wysokość oprocentowania depozytów w bankach. Poprawie uległa także sytuacja na rynku międzybankowym. Instytucje finansowe nie muszą już walczyć za wszelką cenę o oszczędności klientów, bo pieniądze mogą pozyskać z innego źródła.
Oprocentowanie lokat systematycznie topnieje, a najlepsze depozyty dają dziś już tylko około 5 proc. zysku. Są to głównie oferty z dzienną kapitalizacją odsetek, które pozwalają ominąć podatek Belki. Stawki na tradycyjnych lokatach spadły już do poziomu 3-4 proc. Niestety z miesiąca na miesiąc maleje grono banków oferujących wysokie oprocentowanie na lokatach z dzienną kapitalizacją.
Zysk bez podatku
Od zysku z tradycyjnych lokat, czyli takich, gdzie kapitalizacja następuje na koniec zapadalności lokaty, pobierany jest 19 proc. podatek Belki. Oznacza to, że standardowa lokata oprocentowana na 5 proc., przyniesie w rzeczywistości jedynie około 4,05 proc. czystego zarobku. Sposobem na ominięcie podatku Belki jest dzienna kapitalizacja odsetek. Jeśli odsetki wypłacane przez bank każdego dnia nie przekroczą kwoty 2,49 zł, to od osiągniętego zysku nie zostanie odprowadzony podatek. Jest to możliwe dzięki zaokrągleniom podatkowym. Taki mechanizm jest coraz częściej stosowany przez banki w lokatach i kontach oszczędnościowych. Aby dzienne odsetki nie przekroczyły kwoty 2,49 zł, instytucje finansowe zazwyczaj z góry określają maksymalną kwotę, jaką można wpłacić na lokatę. W zależności od oprocentowania jest to około kilkunastu tysięcy złotych.
Tylko w ciągu ostatnich tygodni takie produkty pojawiły się w kolejnych instytucjach. W maju Alior Bank wprowadził do oferty lokaty z dzienną kapitalizacją odsetek, które można zakładać na okres sześciu miesięcy lub dwóch lat. Oprocentowanie lokaty 6-miesięcznej wynosi 4,30 proc., a lokaty 24-miesięcznej 5 proc. Lokaty z mechanizmem dziennego naliczania odsetek pojawiły się ponownie w Getin Banku. Na lokacie trzymiesięcznej bank proponuje 4,05 proc., na półrocznej 4,46 proc., a na rocznej 5,02 proc. Lokaty „antybelkowe” mogą od czerwca zakładać także klienci Raiffeisen Bank Polska. Na lokacie kwartalnej zarobią na czysto 3,65 proc., po sześciu miesiącach 3,85 proc., a lokata roczna przyniesie 4,05 proc. zysku.
Kto da najwięcej?
Oprocentowanie lokat w większości banków uzależnione jest od kwoty wkładu i okresu na jaki chcemy zdeponować oszczędności. Sprawdziliśmy, które banki oferują najkorzystniejsze odsetki dla terminów: trzy miesiące, sześć miesięcy i rok. To najbardziej standardowe okresy, na które można założyć lokatę w większości banków. Przyjęliśmy, że klient chce odłożyć 10 tys. zł. Jeśli będzie chciał zdeponować większą kwotę, może ją rozbić na kilka lokat. W większości banków można bowiem założyć dowolną ilość depozytów. Przyjrzeliśmy się lokatom ze stałym oprocentowaniem, czyli produktom, których warunki nie ulegną zmianie w trakcie umowy.
TOP 10 – lokaty na kwotę 10 tys. zł na okres 3 miesięcy
W przygotowanym przez nas zestawieniu TOP10 najlepszych lokat dla kwoty 10 tys. zł przeważają lokaty z dzienną kapitalizacją odsetek. To one, mimo niższego oprocentowania nominalnego, przynoszą wyższy zysk. W czołówce zestawienia od wielu miesięcy przewijają się te same instytucje. Obecnie liderem pozostaje firma Open Finance proponująca Lokatę Optymalną. Dla okresów 3M proponuje 5 proc., dla 6M i 12M – 5,65 proc. Niewykluczone, że jest to już jednak ostatni moment na założenie depozytu na takich warunkach. Pośrednik poinformował bowiem, że oferta lokaty będzie obowiązywała tylko do końca czerwca. Dotychczasowy główny konkurent – Meritum Bank – obniżył już oprocentowanie lokat zwiększając dystans od lidera. Mimo tego, nadal ze swoją ofertą plasuje się w czołówce najkorzystniejszych depozytów.
Wysoko w zestawieniu lokat trzymiesięcznych plasuje się oferta Eurobanku, który na standardowej lokacie proponuje 5,05 proc. Niewiele mniej proponuje także Toyota Bank. Zysk z takich depozytów jest jednak znacznie mniejszy niż w przypadku tak samo oprocentowanego produktu z dzienną kapitalizacją odsetek.
TOP 10 – lokaty na kwotę 10 tys. zł na okres 6 miesięcy
TOP 10 – lokaty na kwotę 10 tys. zł na okres 12 miesięcy
Przewagę ilościową lokat z dzienną kapitalizacją odsetek widać wyraźniej już przy lokatach sześciomiesięcznych i rocznych. Lokaty te przynoszą także wyższy zysk niż produkty krótkoterminowe. Bankom nie zależy już na pozyskiwaniu depozytów na krótkie terminy. Aż sześć lokat rocznych może przynieść 5 lub powyżej 5 proc. realnego zysku.
Pieniądze pod ręką
Zakładając lokatę terminową trzeba „zamrozić” swoje oszczędności na zadeklarowany z góry okres. Wycofanie ich przed terminem skutkuje utratą całości lub części wypracowanych odsetek. Dla wielu osób takie warunki nie są wygodne, bo wolą mieć pieniądze cały czas pod ręką. Alternatywą dla tego rodzaju produktów są rachunki oszczędnościowe. Pozwalają one na wycofanie pieniędzy w dowolnym momencie bez utraty odsetek. Można do nich także dopłacać w dowolnym momencie dodatkowe środki. Z uwagi na ich konstrukcję, często porównywane są one do nowoczesnego odpowiednika tradycyjnej świnki skarbonki.
Sprawdziliśmy, które banki proponują najwyżej oprocentowane konta oszczędnościowe. Ponieważ oprocentowanie rachunków oszczędnościowych jest zmienne, przyjrzeliśmy się jaki zysk przyniosą najwyżej oprocentowane konta w skali miesiąca. Podobnie jak w przypadku lokat, najkorzystniej wypadają produkty z dzienną kapitalizacją odsetek. Aktualnie są to oferty Polbanku EFG, Kredyt Banku i Eurobanku.
TOP 10 rachunków oszczędnościowych
Wysoko w zestawieniu znalazł się także standardowy rachunek oszczędnościowo-rozliczeniowy (ROR) Meritum Banku. Dla kwoty powyżej 10 tys. zł bank proponuje 5,5 proc. zysku. Bank nie pobiera opłaty za jego prowadzenie, zatem miesięczna prowizja nie uszczupla osiągniętego zysku, tak jak ma to miejsce w przypadku innych wysokooprocentowanych ROR-ów.
W najbliższych tygodniach spodziewane są dalsze spadki oprocentowania lokat. Taki trend będzie się utrzymywał, dopóki Rada Polityki Pieniężnej nie zdecyduje się na podwyżkę stóp procentowych banku centralnego. Pocieszeniem dla zwolenników bezpiecznych produktów oszczędnościowych jest fakt, że mimo cięć oprocentowania, nadal można założyć depozyt na stosunkowo korzystnych warunkach.
Wojciech Boczoń
wsp. Katarzyna Wojewoda
Źródło: Bankier.pl