Fuzja z GE Money Bankiem wzmocniła pozycję konkurencyjną Banku BPH. 46,9 mln zł zysku netto w 2009 roku ze stratą netto w IV kwartale w wys. 33,1 mln zł
-
Wzrost pozycji konkurencyjnej i skali działania Banku BPH dzięki fuzji: 6. miejsce w sektorze pod względem kredytów i dochodów na działalności bankowej, 10. pozycja pod względem aktywów oraz 13. – depozytów;
-
Silna baza kapitałowa oraz stabilna sytuacja w zakresie płynności: fundusze własne ponad 4,4 mld zł, a współczynnik wypłacalności 12,7%. Finansowanie średnio- i długoterminowe zabezpieczone liniami kredytowymi od General Electric Company (GE), większościowego akcjonariusza Banku;
-
Spadek kosztów bazowych o 10% r/r do kwoty 1 460 mln zł w 2009 roku;
-
Wzrost udziału kredytów z utratą wartości do 8,3%;
-
Stabilna jakość kredytów hipotecznych stanowiących 52% portfela kredytowego Banku, z 2,1% udziałem kredytów z utratą wartości.
W wyniku rejestracji fuzji Banku BPH i GE Money Banku 31 grudnia 2009 r., połączony bank obsługiwał na koniec 2009 r. ponad 2 mln klientów detalicznych (w tym MSP) i 1 754 korporacyjnych oraz dysponował szeroką siecią placówek, na którą składało się 319 własnych oddziałów, 155 placówek partnerskich, 2,8 tys. agentów i 3,4 tys. punktów sprzedaży ratalnej.
Na koniec ubiegłego roku aktywa Banku BPH po połączeniu wynosiły 35,2 mld zł, kredyty netto 29,1 mld zł, przy funduszach własnych na poziomie 4,4 mld zł. Z portfelem kredytów hipotecznych w wysokości 16,3 mld zł Bank BPH plasuje się na 4. miejscu w sektorze. Warto podkreślić utrzymanie wysokiej jakości tych aktywów (2,1% udział kredytów o obniżonym standardzie), stanowiących 52% całego portfela kredytowego banku.
– Na wynikach finansowych osiągniętych w 2009 roku przez połączony bank zaważyły zarówno czynniki zewnętrzne, w postaci spadku tempa wzrostu gospodarczego (PKB) z 4,9% do 1,7% przy jednoczesnym wzroście stopy bezrobocia z 9,5% do 11,9%, jak i czynniki wewnętrzne, a zwłaszcza przeprowadzona restrukturyzacja banku – powiedział Józef Wancer, prezes zarządu Banku BPH.
Pogorszenie koniunktury w największym stopniu przełożyło się na wzrost kosztów ryzyka. Udział kredytów z utratą wartości podniósł się z 5% na koniec 2008 r. do 8,3% na koniec grudnia ubiegłego roku. Rezerwy na kredyty z utratą wartości sięgnęły w 2009 r. w Połączonym banku kwoty 690 mln zł, co oznacza 143% wzrost w stosunku do salda rezerw utworzonych w 2008 roku. 82% przyrostu rezerw dotyczyło portfela osób fizycznych, z czego 75% stanowiły rezerwy na kredyty konsumpcyjne, a 7% na kredyty hipoteczne. Ponadto 17% rezerw związanych było z portfelem klientów biznesowych, a 1% z kredytami dla przedsiębiorstw.
W sytuacji słabnącej koniunktury, bank już w I kwartale ub. roku podjął szereg kroków w celu zaostrzenia polityki kredytowej i jej dostosowania do trudnych warunków makroekonomicznych. Z jednej strony, wprowadzone zostały bardziej konserwatywne warunki udzielania kredytów, z drugiej zaś, podjęte intensywne wysiłki w celu odzyskiwania należności.
W 2009 roku łączące się banki prowadziły proces restrukturyzacji, który przyniósł spadek liczby zatrudnionych o ponad 1 000 etatów w ujęciu netto i zmniejszył o 10% bazę kosztów, która sięgnęła 1 460 mln zł w całym 2009 roku (z wyłączeniem jednorazowych kosztów restrukturyzacji w kwocie 120 mln zł).
Korzystnie na efekty działalności banku, tak w całym ub. roku, jak i w samym IV kwartale, wpłynęła strona dochodowa. Uzyskane w ciągu roku dochody netto na działalności bankowej wyniosły 2 269 mln zł i były wyższe o 2% w porównaniu do 2008 r.
Dochody odsetkowe osiągnięte w 2009 r. wyniosły 1 415 mln zł i były o 7% wyższe w porównaniu z rokiem poprzednim, głównie dzięki niższym o 8% kosztom odsetkowym. Skutkowało to wzrostem poziomu marży odsetkowej o 41 pb., która w ub.r ukształtowała się na poziomie 4,02%. Dochody z opłat i prowizji wyniosły 766 mln zł (mniej o 4% wobec 2008 roku), a dochody na działalności handlowej i rewaluacji wyniosły 91 mln zł.
Mimo wyższych kosztów rezerw, rachunek zysków i strat Banku BPH po połączeniu zamknął się w 2009 r. zyskiem netto w wysokości 46,9 mln zł. W samym IV kwartale 2009 r. bank zanotował stratę netto w wysokości 33,1 mln zł, przy kosztach rezerw utworzonych na należności rzędu 268 mln zł i kosztach działania na poziomie 361 mln zł. W kwartale tym dochody na działalności bankowej sięgnęły 587 mln zł, co oznacza 4% wzrost kw./kw., a dochody odsetkowe wyniosły 367 mln zł, tj. 5% więcej niż w kwartale poprzednim. Lepsze o 52% niż w III kwartale były również dochody na działalności handlowej i rewaluacji, które wynosiły 29 mln zł.
– W IV kwartale dokonaliśmy znaczącego postępu na drodze do pełnej fuzji operacyjnej. Zaczęła obowiązywać nowa struktura organizacyjna Banku z obsadą stanowisk menedżerskich, ujednolicone zostały wewnętrzne regulacje i system zarządzania siecią dystrybucji. Obok kosztów integracji w wys. 24,9 mln zł, poniesione zostały również nakłady inwestycyjne rzędu 11,3 mln zł, zwłaszcza z przeznaczeniem na uruchomienie Oddziału Telefonicznej Obsługi Klienta, zmianę oznakowania sieci placówek po wprowadzeniu nowego systemu identyfikacji wizualnej, a także na unowocześnienie systemu Zarządzania Relacjami z Klientem – powiedział Józef Wancer.
Fuzja Banku BPH i GE Money Banku zarejestrowana 31 grudnia 2009 roku została przeprowadzona zgodnie z art. 124 §1 oraz §3 Prawa bankowego w związku z artykułem 492 §1 ust. 1 Kodeksu spółek handlowych (Ksh), poprzez przeniesienie na Bank BPH całego majątku GE Money Banku, z równoczesnym podwyższeniem kapitału zakładowego Banku BPH o nową emisję akcji połączeniowych. Fuzja wzmocniła pozycję konkurencyjną Banku BPH poprzez zwiększenie skali działania, szerszą bazę klientów, komplementarną ofertę produktową i ogólnopolską sieć dystrybucji.
|
|
|
|
|
|
Rachunek zysków i strat (w tys. zł) |
4 kwy 2009 |
4 kwy 2008 pro forma |
zmiana |
|
– wynik z tytułu odsetek |
1 414 517 |
1 323 429 |
6,88% |
|
– wynik z tytułu prowizji |
765 744 |
795 053 |
-3,69% |
|
– dywidendy |
11 |
5 185 |
-99,79% |
|
– wynik handlowy i rewaluacja |
91 043 |
93 969 |
-3,11% |
|
– wynik z inwestycji finansowych |
-2 183 |
5 485 |
– |
|
– wynik na działalności bankowej¹ |
2 269 132 |
2 223 121 |
+2,07% |
|
– odpisy na utratę wartości |
-690 139 |
-283 618 |
+143,33% |
|
– koszty działania i ogólnego zarządu |
-1 579 708 |
-1 617 725 |
-2,35% |
|
– zysk / strata przed opodatkowaniem |
-6 971 |
409 253 |
– |
|
– zysk / strata za okres przypisana akcjonariuszom Banku |
46 855 |
394 702 |
-88,13% |
|
Sprawozdanie z sytuacji finansowej |
31.12.09 |
31.12.08 |
zmiana |
|
– suma bilansowa |
35 216 289 |
36 677 522 |
-3,98% |
|
– należności od Klientów netto² |
29 095 698 |
29 741 541 |
-2,17% |
|
– zobowiązania wobec pozostałych instytucji (Grupa GE) |
17 212 999 |
17 221 172 |
– |
|
– aktywa ważone ryzykiem |
26 409 563 |
27 084 900 |
-2,49% |
|
– zobowiązania wobec Klientów |
10 124 695 |
10 317 340 |
-1,87% |
|
– kapitał własny |
4 383 571 |
4 358 949 |
+0,56% |
|
Wskaźniki efektywności (%)³ |
4 kwy 2009 |
2008 |
zmiana |
|
– rentowność kapitału brutto (ROE brutto) |
-0,16 |
9,39 |
-9,55 pp. |
|
– rentowność kapitału netto (ROE netto) |
1,07 |
9,05 |
-7,99 pp. |
|
– rentowność aktywów netto (ROA netto) |
0,13 |
1,08 |
-0,94 pp. |
|
– marża odsetkowa na aktywach ogółem |
4,02 |
3,61 |
0,41 pp. |
|
– wskaźnik Koszty/ Dochody (K/D) |
-69,81 |
-70,01 |
-0,2 pp. |
|
– współczynnik wypłacalności |
12,73 |
11,24 |
1,49 pp. |
|
– relacja Kredyty/ Depozyty |
287 |
288 |
-1 pp. |
|
– udział kredytów z utratą wartości |
8,3 |
5,0 |
3,3 pp. |
|
Dane giełdowe |
31.12.09 |
31.12.08 |
zmiana |
|
cena akcji (w zł) |
84 |
64,2 |
+30,8% |
|
liczba akcji |
76 667 911 |
28 716 230 |
+167% |
|
kapitalizacja rynkowa (w tys. zł) |
6 440 105 |
1 843 582 |
+249,3% |
|
zysk na akcję (zł) |
1,6 |
13,7 |
-88% |
|
wartość księgowa na akcję (zł) |
57,2 |
56,9 |
+1% |
|
C/Z |
51.5 |
4,7 |
+10x |
|
C/WK |
1,47 |
1,13 |
+30% |
¹/ wynik z tyt. odsetek + wynik z tyt. prowizji + dywidendy + wynik handlowy i rewaluacja + wynik z inwestycji finansowych;
²/ po odjęciu odpisów na utratę wartości
Źródło: Bank BPH