Zysk netto Grupy w III kwartale wyniósł 2,8 mld zł, o 6,6% więcej niż w poprzednim kwartale, a narastająco od początku roku ukształtował się na poziomie 8 miliardów złotych – ponad 16% więcej niż przed rokiem. To kolejny kwartał z rzędu, w którym nastąpił wzrost wyniku. Zwrot z kapitału (ROE) po 9 miesiącach zwiększył się o 0,6 p.p., osiągając 19,8% r/r, przy wskaźniku efektywności kosztowej C/I na poziomie 30,2% i utrzymaniu bazy kapitałowej T1 16,29%.
Po trzech kwartałach wynik z działalności biznesowej wyniósł blisko 23 mld zł i w warunkach porównywalnych był wyższy o 7,3% r/r. Wynik odsetkowy banku zwiększył się o 10,5% rocznie mimo obniżek stóp procentowych i postępującego spadku marży odsetkowej, która w samym trzecim kwartale wyniosła 4,70% oraz 4,86% w ciągu roku.
Bank kontynuował ograniczanie dynamiki kosztów operacyjnych, która bez obciążeń regulacyjnych po 9 miesiącach wyniosła 8,6% r/r a w samym trzecim kwartale 0,5%. Koszty ryzyka kredytowego wyniosły 32 punkty bazowe. Wynik netto w trzecim kwartale obciążyły rezerwy na kredyty frankowe w wysokości 1,15 mld.
Wartość oszczędności klientów wzrosła o 14% rok do roku. Łącznie ich poziom wyniósł 660 mld zł, a największą dynamikę odnotowały fundusze inwestycyjne osób fizycznych, które zwiększyły się o 41,1% r/r. III kwartał był pod tym względem wyjątkowy dla PKO TFI, które odnotowało najwyższy w historii napływ funduszy netto – 4,5 mld zł i rekordowy poziom aktywów 73,1 mld zł.
Finansowanie klientów odnotowało dwucyfrowy wzrost rok do roku. To 315 mld zł w kredytach i pożyczkach, obligacjach korporacyjnych, usługach leasingu i faktoringu oferowanych przez spółki Grupy. Wzrost widać we wszystkich segmentach rynku kredytowego.
W segmencie klientów detalicznych nastąpiło widoczne ożywienie. Kredytowanie wzrosło o 11,7% rok do roku, a dwucyfrowe wzrosty miały miejsce zarówno w przypadku portfela kredytów hipotecznych (10,1%), jak i konsumpcyjnych (19,9%). To także zaowocowało dalszym wzrostem udziałów rynkowych – odpowiednio do 26,37% i 20,62%. Najsilniej względem ubiegłego roku urósł portfel nowych kredytów detalicznych – łącznie o blisko 45% r/r i o 18% więcej niż w poprzednim kwartale.
Cały portfel kredytowy pozostaje zdrowy, ze wskaźnikiem NPL na poziomie 3,46%, a koszty ryzyka kredytowego pozostają niskie – głównie za sprawą wysokiej jakości portfela kredytów konsumpcyjnych.
Wojciech Boczoń
