Siódmy miesiąc z rzędu przeciętny realny zysk z rocznych lokat jest ujemny. Aby wszyscy klienci zarabiali na bankowych depozytach inflacja musiałaby wynosić co najwyżej 2,1 proc. r/r.
Średnia realna rentowność 12-miesięcznych lokat zakładanych we wrześniu 2010 r. po uwzględnieniu podatku i wzrostu cen wyniosła minus 0,11 proc. wobec minus 0,49 proc. miesiąc wcześniej. Ponad połowa banków nie ochroniła rzeczywistej wartości zdeponowanych przez klientów środków. Po raz kolejny wina leży po stronie inflacji, która według Głównego Urzędu Statystycznego wyniosła we wrześniu 3,9 proc. r/r. Lecz jest to najniższy odczyt od lutego br. i daje szansę na poprawę w kolejnych miesiącach.
Średnia realna stopa zwrotu z zakończonych rocznych lokat na 5 tys. zł
Źródło: Open Finance.
Klienci, którzy we wrześniu ub.r. ulokowali środki na rocznym depozycie ze stawką nie niższą 4,82 proc. brutto nie muszą zamartwiać się spadkiem siły nabywczej oszczędności. Najwyższy zysk zagwarantowały lokaty z dzienną kapitalizacją w FM Banku i Meritum Banku, które po roku realnie dały zarobić 1,15 proc. Tradycją stało się, że w najgorszej sytuacji są klienci Banku Pekao, ponieważ instytucja ta od dawna nie zmienia oferty depozytowej. Łącznie trzy banki zafundowały właścicielom rocznych lokat realne straty przekraczające 1 proc.
Realna stopa zwrotu z rocznych lokat na 5 tys. zł zakładanych we wrześniu 2010 roku
|
Nazwa Banku |
Oproc. brutto |
Realna st. zwrotu |
|
FM Bank |
6,3 dz |
1,15% |
|
Meritum Bank |
6,3 dz |
1,15% |
|
Getin Bank |
6,2 dz |
1,08% |
|
Noble Bank |
6,2 dz |
1,08% |
|
Get Bank (d. Allianz Bank) |
6 dz |
0,92% |
|
Bank BPH |
5,93 dz |
0,87% |
|
Santander Consumer Bank (d. AIG Bank) |
5,9 |
0,85% |
|
Polbank EFG |
5,5 |
0,53% |
|
Toyota Bank |
5,3 |
0,38% |
|
Euro Bank |
5,05 |
0,18% |
|
Deutsche Bank |
5 dz |
0,14% |
|
DnB NORD |
5 |
0,14% |
|
Bank Millennium |
5 dz |
0,14% |
|
Raiffeisen Bank |
5 dz |
0,14% |
|
BOŚ |
4,6 |
-0,17% |
|
Alior Bank |
4,5 |
-0,25% |
|
Bank Pocztowy |
4,5 |
-0,25% |
|
Inteligo |
4,3 |
-0,40% |
|
Credit Agricole (d. Lukas Bank) |
4,3 |
-0,40% |
|
PKO BP |
4,3 |
-0,40% |
|
4,05 |
-0,60% |
|
|
BPS |
4 |
-0,64% |
|
ING Bank Śląski |
4 |
-0,64% |
|
Invest Bank |
4 |
-0,64% |
|
Kredyt Bank |
4 |
-0,64% |
|
mBank |
3,8 |
-0,79% |
|
BZ WBK |
3,75 |
-0,83% |
|
BGŻ |
3,7 |
-0,87% |
|
Citi Handlowy |
3,6 |
-0,95% |
|
MultiBank |
3,5 |
-1,03% |
|
BGK |
3,25 |
-1,22% |
|
Pekao |
2,7 |
-1,65% |
dz – kapitalizacja dzienna, lokaty zakładane 2.IX.2010 r. Źródło: Open Finance.
Obserwowany od kilku miesięcy systematyczny wzrost oprocentowania lokat daje nadzieję, że nowozakładane depozyty spiszą się znacznie lepiej od tych sprzed roku. Przeciętna stawka
na 12-miesięcznych lokatach wyniosła na początku października br. 5,19 proc. wobec 4,85 proc. rok wcześniej. Przyjmując wyhamowanie dynamiki wzrostu cen, klienci mogą oczekiwać wyższych realnych zysków z oszczędności zgromadzonych w instytucjach finansowych. Jeśli inflacja będzie podążać wyznaczoną przez NBP ścieżką, to w październiku 2012 r. zakończone 12-miesięczne lokaty dałyby średnio zarobić 1,36 proc. Realny zysk z najlepszych depozytów przekroczyłby wtedy nawet 3 proc.
Przyjmując natomiast scenariusz, w którym inflacja w październiku 2012 r. dociera do górnej granicy wyznaczonego przez NBP celu (3,5 proc.), to przeciętny realny skurczyłby się do 0,58 proc. Natomiast klienci dziesięciu banków, lokując środki poniżej 4,33 proc., musieliby zaakceptować spadek siły nabywczej swoich oszczędności.
Źródło: Open Finance
Wojciech Boczoń