W styczniu 2012 roku dwuletnie obligacje detaliczne Skarbu Państwa były najczęściej kupowanymi papierami dłużnymi. Inwestorzy indywidualni przeznaczyli na nie sumę 123 mln PLN. Stanowiło to zdecydowaną większość spośród pierwszej w tym roku uplasowanej na rynku emisji, której łączna wartość wyniosła 215,51 mln PLN.
W pierwszym miesiącu bieżącego roku, inwestorzy indywidualni tradycyjnie wybierać mogli pomiędzy czterema, oferowanymi specjalnie dla nich, rodzajami skarbowych papierów dłużnych. Spośród nich największym zainteresowaniem cieszyły dwuletnie obligacje detaliczne z serii DOS0114, które stanowiły 57 proc. uplasowanej w styczniu emisji.
Pod względem sprzedaży na drugim miejscu znalazły się obligacje czteroletnie, które nabyte zostały za łączną kwotę 46,17 mln PLN, co stanowiło 21,39 proc. emisji. Na zbliżonym poziomie zainteresowania znalazły się obligacje dziesięcioletnie, na które inwestorzy indywidualni przeznaczyli 43,97 mln PLN, co oznacza, że co piąty zakupiony detaliczny papier dłużny stanowiły obligacje z serii EDO0122. Na czwartym miejscu pod względem sprzedaży znalazły się detaliczne obligacje trzyletnie. Styczniowa sprzedaż serii TZ1114 wyniosła 1,08 proc.
Wszystkie skarbowe obligacje detaliczne posiadają gwarancje Skarbu Państwa nie tylko odnośnie wkładu inwestycyjnego, ale także odsetek zysku. Powszechnie uważane są za najbezpieczniejsze instrumenty finansowe dla inwestorów indywidualnych. Są idealnym uzupełnieniem każdego portfela inwestycyjnego. Posiadają oprocentowanie konkurencyjne wobec innych ofert na rynku – na przykład obligacje trzyletnie podążają za zmianami na rynku międzybankowym, dzięki oprocentowaniu opartym na stawce WIBOR6M. Natomiast obligacje czteroletnie i dziesięcioletnie posiadają unikatową konstrukcję oprocentowania, które powiązane jest ze stopą inflacji. Takiego produktu w chwili obecnej nie oferuje żaden bank na rynku polskim.
Staramy się zawsze promować oszczędzanie długoterminowe, jako drogę do zabezpieczenia przyszłości finansowej swojej oraz przyszłości naszych dzieci. Gwarantowane przez Skarb Państwa zyski z obligacji to najbezpieczniejsza metoda na pomnożenie posiadanego kapitału i zapewnienie sobie spokoju o przyszłość finansową – zapewnia Anna Suszyńska, Zastępca Dyrektora Departamentu Długu Publicznego w Ministerstwie Finansów.
Szczegóły sprzedaży:
Obligacje dwuletnie (DOS0114)
W styczniu 2012 r. Skarb Państwa uplasował na rynku 1 231 195 sztuk obligacji z serii DOS0114. Były to więc najchętniej kupowane w pierwszym miesiącu br. skarbowe papiery detaliczne, przeznaczone dla inwestorów indywidualnych. Ponad połowę z nich (55,31 proc.) nabyto w małych i średnich pakietach liczących do 500 sztuk. Jednocześnie z wykorzystaniem e-kanałów sprzedaży (Internet, konto Inteligo, telefon) inwestorzy nabyli 4,64 proc. ogólnej sprzedaży „dwulatek”. Najwięcej kupiono ich, podobnie jak miesiąc wcześniej, w trzech następujących województwach; mazowieckim (352 942 szt.), śląskim (145 169 szt.) i wielkopolskim (91 544 szt.).
Roczne oprocentowanie obligacji dwuletnich w styczniu 2012 r. wynosiło 4,5 proc.
Obligacje trzyletnie (TZ1114)
Styczeń 2012 r. był trzecim i ostatnim miesiącem listopadowej emisji „trzylatek” (emitowanych w cyklach trzymiesięcznych – w lutym, maju, sierpniu i listopadzie). W styczniu sprzedano 23 206 sztuk tych obligacji. Natomiast łączna sprzedaż (za 3 miesiące) serii TZ1114 wyniosła 76,90 mln zł. W styczniu br. za pomocą e-kanałów (Internet, konto Inteligo, telefon) sprzedano 21,43 proc. zakupionych „trzylatek”. Nieco ponad połowa z nich (50,17 proc.) została kupiona w dużych pakietach, liczących powyżej 501 sztuk.
W styczniu 2012 r. oprocentowanie obligacji trzyletnich wynosiło 4,65 proc.
Obligacje czteroletnie (COI0116)
W styczniu 2012 roku nabyto 462 013 szt. obligacji czteroletnich. Największym zainteresowaniem cieszyły się one w województwach; mazowieckim (80 670 szt.), śląskim (55 490 szt.) i łódzkim (48 147 szt.). Poprzez e-kanały (Internet, konto Inteligo, telefon) sprzedano 20,88 proc. „czterolatek”. Większość z nich (63 proc.) została nabyta w pakietach powyżej 500 szt.
Oprocentowanie roczne obligacji czteroletnich w styczniu 2012 r. wynosiło 5 proc.
Obligacje dziesięcioletnie (EDO0122)
W styczniu 2012 r. inwestorzy nabyli łącznie 439 797 szt. „dziesięciolatek”, z czego poprzez e-kanały (Internet, konto Inteligo, telefon) kupiono 16,20 proc. emisji tych papierów skarbowych. Największym zainteresowaniem cieszyły się one w województwach; mazowieckim (123 746 szt.), małopolskim (53 712 szt.) oraz śląskim (49 775 szt.). Duża część emisji (60,44 proc.) została kupiona w małych i średnich pakietach, liczących do 500 szt. Dziesięciolatki, jako jedyne obligacje skarbowe, mogą być kupowane w ramach Konta IKE Obligacje. Inwestowanie poprzez Indywidualne Konto Emerytalne oznacza, że zysk z inwestycji w obligacje skarbowe nie podlega opodatkowaniu od zysków kapitałowych przy spełnieniu warunków ustawowych.
Oprocentowanie roczne obligacji dziesięcioletnich w styczniu 2012 r. wynosiło 5,75 proc.
Agentem emisji papierów skarbowych jest PKO Bank Polski i właśnie w placówkach tego banku oraz punktach obsługi klientów Domu Maklerskiego PKO BP można było nabywać obligacje. Inwestorzy stale są zachęcani do wykorzystywania także innej od tradycyjnej formy zakupu, czyli składania zleceń przez e-kanały – przez telefon, Internet w serwisie www.obligacjeskarbowe.pl oraz konto Inteligo.
Źródło: Ministerstwo Finansów
Wojciech Boczoń
