We wrześniu bieżącego roku obligacje dwuletnie po raz kolejny, okazały się najpopularniejszym rodzajem obligacji detalicznych Skarbu Państwa. W ubiegłym miesiącu wartość ich sprzedaży wyniosła ponad 97 mln PLN. Wszystkie cztery rodzaje obligacji detalicznych sprzedano za blisko 135 mln PLN.
Największym zainteresowaniem inwestorów wśród obligacji detalicznych cieszą się dwulatki. We wrześniu bieżącego roku sprzedano 971 340 sztuk obligacji dwuletnich (DOS0912) za łączną sumę 97 062 286 PLN. Większość trafiła do kupujących za pomocą zamiany, czyli poprzez zakup nowych obligacji za środki uzyskiwane z obligacji wykupywanych przez Skarb Państwa. W ten sposób sprzedano 73,81% detalicznych obligacji dwuletnich.
– Obligacje dwuletnie oferują korzystne oprocentowanie, przy jednocześnie względnie krótkim terminie inwestycji, wynoszącym dwa lata – mówi Anna Suszyńska, Zastępca Dyrektora Departamentu Długu Publicznego w Ministerstwie Finansów. – Warto podkreślić, że nasze obligacje mają roczny okres odsetkowy, więc obligacje dwuletnie będąc oprocentowane 4% w skali roku, po dwóch latach dadzą ponad 8% realnego zysku. To dzięki temu, że kolejne 4% w drugim roku odsetkowym będzie naliczane od sumy powiększonej już o wcześniejsze odsetki – zapewnia Anna Suszyńska z Ministerstwa Finansów.
Pozostałe rodzaje obligacji detalicznych cieszyły się we wrześniu 2010 roku mniejszym zainteresowaniem. Sprzedano je za łączną sumę 37 855 204,4 PLN. Na tę sumę złożyło się 9 834 sztuk obligacji trzyletnich (TZ0813), 163 116 sztuk obligacji czteroletnich (COI0914) i 205 595 sztuk obligacji dziesięcioletnich (EDO0920).
Oprocentowanie dwuletnich obligacji detalicznych we wrześniu 2010 r. wynosiło 4%.
Trzeci miesiąc sprzedaży trzylatek z serii TZ0813
Wrzesień był kolejnym miesiącem emisji sierpniowej serii trzyletnich obligacji detalicznych (TZ0813). Z tego względu sprzedano ich 9 834 sztuk. Trzylatki są jedynymi obligacjami detalicznymi o charakterze rynkowym. Notowane są na Giełdzie Papierów Wartościowych oraz na rynku regulowanym BondSpot. W przeciwieństwie do pozostałych typów obligacji, nie można ich przedstawić do przedterminowego wykupu. Różnią się też okresem sprzedaży, sposobem naliczania odsetek oraz częstotliwością wypłaty zysków.
Obecne oprocentowanie obligacji trzyletnich wynosi 3,79%.
Obligacje czteroletnie we wrześniu najpopularniejsze na Śląsku
We wrześniu 2010 roku sprzedano 163 116 sztuk detalicznych obligacji czteroletnich z serii COI0914. Największym zainteresowaniem obligacje czteroletnie cieszyły się we wrześniu w województwie śląskim, gdzie sprzedano 30 300 sztuk czterolatek. Następne w kolejności były województwa; mazowieckie (19 314 sztuk) i pomorskie (12 448 sztuk). Przez e-kanały sprzedaży (Internet, konto Inteligo, zlecenie telefoniczne) kupionych zostało 31 871 sztuk czterolatek.
Oprocentowanie obligacji czteroletnich we wrześniu 2010 r. wynosiło 4,50 proc.
Coraz więcej obligacji dziesięcioletnich kupowanych przez Internet
Rośnie zainteresowanie inwestorów kupowaniem obligacji dziesięcioletnich poprzez e-kanały sprzedaży (Internet, konto Inteligo, zlecenia telefoniczne), przy czym gros zleceń dokonano poprzez Internet. Dla porównania; korzystając z e-kanałów sprzedano w sierpniu 33,87% dziesięciolatek, we wrześniu zaś odsetek ten wyniósł 51,67%. Łącznie w ubiegłym miesiącu sprzedano 205 595 sztuk dziesięcioletnich detalicznych papierów dłużnych (EDO0920). Dziesięciolatki, jako jedyne obligacje skarbowe, mogą być kupowane w ramach Konta IKE Obligacje. Inwestowanie poprzez Indywidualne Konto Emerytalne oznacza, że zysk z inwestycji w obligacje skarbowe nie podlega opodatkowaniu od zysków kapitałowych przy spełnieniu warunków ustawowych.
Oprocentowanie obligacji dziesięcioletnich we wrześniu 2010 r. wynosiło 5,25 proc.
Agentem emisji papierów skarbowych jest PKO Bank Polski i właśnie w placówkach tego banku oraz punktach obsługi klientów Domu Maklerskiego PKO BP można było nabywać obligacje. Inwestorzy stale są zachęcani do wykorzystywania także innej od tradycyjnej formy zakupu, czyli składania zleceń przez e-kanały – przez telefon, Internet w serwisie www.obligacjeskarbowe.pl oraz konto Inteligo.
Źródło: Ministerstwo Finansów
Wojciech Boczoń