Wyniki finansowe PKO Banku Polskiego za I półrocze 2005 r.

W I półroczu 2005 roku zysk brutto PKO Banku Polskiego, jednostki dominującej, wyniósł 1 090,5 mln zł i był o 17,1 mln, tj. o 1,6 % wyższy od zrealizowanego w okresie styczeń – czerwiec 2004 roku. Zysk netto wyniósł 872,9 mln zł i był o 12,1 mln, tj. o 1,4% wyższy od uzyskanego w analogicznym okresie ubiegłego roku.

Andrzej Podsiadło – prezes Zarządu PKO BP: – Wyniki uzyskane w pierwszym półroczu br. potwierdzają realność tegorocznych planów. Zakładaliśmy, że zysk wypracowany w 2005 r. będzie wyższy od ubiegłorocznego, a zrealizowanie celów biznesowych pozwoli na dalsze umacnianie pozycji rynkowej banku. Potwierdzam realność tych założeń.

Podstawowe pozycje bilansu banku (w mln zł)

Stan na:			Zmiana od:
30.06.05	31.12.04	30.06.04	31.12.04	30.06.04
Aktywa
1. Kasa, operacje z Bankiem Centralnym	4.727,8	3.490,5	3.445,8	35,4%	37,2%
2. Należności od banków	14.255,1	13.159,2	10.996,4	8,3%	29,6%
3. Instrumenty finansowe wyceniane do wartości godziwej przez wynik finansowy	20.897,4	1.711,6	1.122,5	1120,9%	1761,7%
4. Kredyty, pożyczki udzielone klientom	41.241,9	39.064,7	37.331,5	5,6%	10,5%
5. Inwestycyjne (lokacyjne) papiery wartościowe	1.882,0	23.498,3	26.493,2	-92,0%	-92,9%
6. Rzeczowe aktywa trwałe	1.845,7	1.939,0	1.852,0	-4,8%	-0,3%
7. Inne aktywa	1.835,2	1.365,3	1.168,1	34,4%	57,1%
AKTYWA RAZEM	86.685,1	84.228,6	82.409,5	2,9%	5,2%
Pasywa
I. Zobowiązania, w tym:	79.005,0	76.073,7	75.030,6	3,9%	5,3%
zobowiązania wobec banku Centralnego	0,9	0,1	0,0	556,3%	x
zobowiązania wobec innych banków	1.546,5	800,4	1.592,3	93,2%	-2,9%
pochodne instrumenty finansowe	378,0	793,7	320,4	-52,4%	18,0%
zobowiązania wobec klientów	73.638,7	72.576,3	71.473,0	1,5%	3,0%
inne zobowiązania	3.440,7	1.903,1	1.644,9	80,8%	109,2%
II. Kapitały własne ogółem	7.680,1	8.154,9	7.378,9	-5,8%	4,1%
SUMA ZOBOWĄZAŃ I KAPITAŁU WŁASNEGO	86.685,1	84.228,6	82.409,5	2,9%	5,2%

Suma bilansowa wzrosła w pierwszym półroczu o 2,46 mld zł (o 2,9%) do 86,69 mld zł, natomiast w stosunku do końca czerwca ub. roku wzrosła o 5,2%.

Kapitały własne według stanu na 30 czerwca 2005 roku wyniosły 7.680 mln zł i były o 475 mln zł, tj. o 5,8% niższe niż na koniec 2004 roku i o 301 mln zł, tj. o 4,1% wyższe w stosunku do stanu na koniec czerwca 2004 roku. Obniżenie kapitałów w stosunku do stanu na 31.12.2004 roku było efektem przeznaczenia na dywidendę 1 miliarda złotych z zysku za 2004 rok.

Współczynnik wypłacalności banku na 30 czerwca 2005 roku wyniósł 15,1% i był o 2,2 pp. niższy niż na koniec 2004 roku i o 5,5 pp. niższy niż rok wcześniej.

Wynik finansowy i wskaźniki efektywności

Zysk brutto osiągnięty przez PKO BP w II kwartale 2005 roku wyniósł 555 mln zł i był wyższy od uzyskanego w I kwartale o 3,8%. Zysk netto zrealizowany w tym samym okresie wyniósł 462 mln zł i był o 12,5% wyższy od uzyskanego w I kwartale 2005 roku.

Główne pozycje rachunku zysków i strat (w mln zł)

I półrocze 2005	I półrocze 2004	Dynamika
1. Wynik z tytułu odsetek	1.738,4	1.736,2	100,1%
2. Wynik z tytułu prowizji	554,8	726,8	76,3%
3. Przychody z tytułu dywidendy	14,3	18,8	75,8%
4. Wynik na instrumentach finansowych wycenianych do wartości godziwej	139,1	108,6	128,0%
5. Wynik na inwestycyjnych (lokacyjnych) papierach wartościowych	53,2	-6,1	x
6. Wynik z pozycji wymiany	342,2	175,2	195,3%
7. Pozostałe przychody i koszty operacyjne netto	56,3	67,6	83,3%
8. Razem pozycje dochodowe (1-7)	2.898,1	2.827,2	102,5%
10. Ogólne koszty administracyjne	-1.746,0	-1.760,8	99,2%
9. Wynik z tytułu odpisów z tytułu utraty wartości	-61,6	7,0	x
11. Zysk brutto	1.090,5	1.073,4	101,6%
14. Zysk netto	872,9	860,8	101,4%
Wskaźnik kosztów do dochodów (C/I)	60,2%	62,3%

Suma pozycji dochodowych w I półroczu 2005 roku w rachunku wyników banku wyniosła 2.898 mln zł i była o 71 mln zł, tj. o 2,5% wyższa niż w I półroczu 2004 roku. W tym:

• wynik z tytułu odsetek wyniósł 1.738 mln zł i był o 2 mln zł tj. o 0,1% wyższy niż w I półroczu 2004 roku; złożyły się na niego przychody odsetkowe w wysokości 2.821 mln zł oraz koszty odsetkowe wynoszące 1.082 mln zł, odpowiednio o 11,2% oraz o 35,2% wyższe niż w analogicznym okresie ubiegłego roku,

• wynik z tytułu prowizji wyniósł 555 mln zł i był o 23,7% niższy niż w analogicznym okresie 2004 roku, z czego przychody wyniosły 708 mln zł (o 16,3% niższe niż w I półroczu 2004 roku), a koszty 153 mln zł (o 28,1% wyższe niż przed rokiem); spadek przychodów dotyczy przede wszystkim przychodów od kredytów i pożyczek w związku z rozliczaniem ich w czasie z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej; w warunkach porównywalnych do 2004 roku dynamika przychodów z prowizji wyniosłaby około 111%.

• wynik na instrumentach finansowych wycenianych według wartości godziwej oraz wynik na inwestycyjnych papierach wartościowych wyniósł łącznie 192 mln zł i był o 87,5% wyższy niż przed rokiem,

• wynik z pozycji wymiany wyniósł 342 mln zł i był o 95,3% wyższy niż w I półroczu 2004 roku głównie dzięki uzyskaniu wyższego wyniku z punktów terminowych z transakcji FX SWAP i CIRS (wynik z tych transakcji ma charakter odsetkowy),

• wynik na innych przychodach i kosztach operacyjnych wyniósł 56 mln zł (dynamika 83,3%) złożyły się na niego przychody operacyjne w wysokości 86 mln zł oraz koszty operacyjne na poziomie 30 mln zł.

Wynik z odpisów z tytułu utraty wartości pomniejszył wynik finansowy I półrocza o 62 mln zł, podczas gdy w I półroczu 2004 roku bank uzyskał wynik dodatni w tej pozycji. Relatywnie wysoki wynik w I półroczu 2004 roku był w dużej mierze efektem wdrożenia w tym okresie w PKO BP nowych zasad klasyfikacji ekspozycji kredytowych i tworzenia rezerw celowych (zgodnie z rozporządzeniem Ministra Finansów w sprawie zasad tworzenia rezerw na ryzyko związane z działalnością banków z dnia 10 grudnia 2003 roku).

Koszty administracyjne ogólne banku w I półroczu 2005 roku ukształtowały się na poziomie 1.746 mln zł i były o 0,8% niższe od poniesionych w I półroczu ubiegłego roku.

Wskaźniki zwrotu z aktywów i kapitałów

Wskaźniki	Za okres od 1.07.2004 do 30.06.2005
1. Wynik finansowy netto/średni stan aktywów (ROA netto) 1	1,8%
2. Wynik finansowy netto/średni stan kapitałów własnych (ROE netto) 2	20,2%

1 Wskaźnik ROA netto liczony jako relacja wyniku finansowego netto za 12 miesięcy wstecz do średniej arytmetycznej stanów aktywów na początek i koniec okresu.

2 Wskaźnik ROE netto liczony jako relacja wyniku finansowego netto za 12 miesięcy wstecz do średniej arytmetycznej stanów kapitałów własnych (z zyskiem z lat ubiegłych i bieżącego okresu) na początek i koniec okresu.

DZIAŁALNOŚĆ BIZNESOWA

Według stanu na 30 czerwca 2005 roku depozyty Banku wynosiły 74,9 mld zł i od początku roku zwiększyły się o 1,7 mld zł, a równocześnie były o 2,4 mld zł wyższe niż rok wcześniej.

Depozyty PKO BP (mln zł):	30.06.05	31.12.04	30.06.04	Zmiana od:
				31.12.04	30.06.04
– bankowości detalicznej	53.850,5	52.932,6	54.235,1	917,9	-384,5
– mieszkaniowe	7.890,3	7.327,8	6.756,7	562,5	1.133,6
– korporacyjne*	11.402,3	12.106,3	9.957,8	-704,0	1.444,5
– pozostałe (operacje skarbowe, inwestycje kapitałowe, BDM)	1.794,2	894,6	1.602,1	899,5	192,1
Razem depozyty	74.937,3	73.261,4	72.551,7	1.675,9	2.385,6

*) dla zachowania porównywalności z 2004 rokiem depozyty małych i średnich przedsiębiorstw ujmowane są w rynku korporacyjnym

Na 30 czerwca 2005 roku kredyty brutto PKO BP wynosiły 44,1 mld zł i w okresie I półrocza 2005 roku ich stan zwiększył się o 3,0 mld zł, z czego w II kwartale o 0,9 mld zł, głównie dzięki wysokiej dynamice kredytów mieszkaniowych oraz konsumpcyjnych. W porównaniu do stanu sprzed roku kredyty brutto zwiększyły się o 4,7 mld zł. Według stanu na 30 czerwca 2005 roku zadłużenie z tytułu kredytów mieszkaniowych „nowego” portfela wyniosło 14,96 mld zł (przed korektą wyceny kredytów i pożyczek metodą efektywnej stopy procentowej). W stosunku do stanu na koniec 2004 roku, zwiększyło się ono o 1,62 mln zł. Dominujące znaczenie w portfelu odgrywał kredyt WŁASNY KĄT. Zadłużenie z tytułu tego produktu wyniosło na koniec czerwca 2005 roku 12,31 mld zł (przed korektą wyceny kredytów i pożyczek), stanowiąc około 82,3 % wartości nowego portfela mieszkaniowego ogółem. W ciągu I półrocza br. sprzedaż kredytów/pożyczek „nowego” portfela osiągnęła rekordowy poziom i wyniosła 3,5 mld zł, co oznacza, że była wyższa od sprzedaży w I półroczu 2004 roku o 43%. Najwyższy poziom sprzedaży uzyskano w maju i czerwcu – odpowiednio 632 mln zł oraz 788 mln zł. W II kwartale br. nastąpił istotny przyrost kredytów detalicznych, m.in. dzięki dynamicznej sprzedaży nowego produktu kredytowego Szybkiego Serwisu Kredytowego, który bazuje na zmienionej formule współpracy z klientem przy zachowaniu dotychczasowego poziomu ryzyka. Na koniec czerwca sprzedaż kredytu gotówkowego (SSK) wyniosła 1,9 mld zł (produkt został wprowadzony do oferty w lutym br.), natomiast w samym czerwcu sprzedaż wyniosła 440 mln zł.

W zakresie bankowości korporacyjnej w II kwartale 2005 roku Bank wzbogacił ofertę dla klientów o nowe produkty: „Rachunek rozliczeń warunkowych” dedykowany do rozliczeń odrębnej transakcji zawartej między posiadaczem rachunku, a beneficjentem oraz „Limit kredytowy wielocalowy”. Bank pozostaje liderem na rynku emisji obligacji komunalnych. 11 emisji zorganizowanych w pierwszym półroczu przez PKO BP stanowiło ponad połowę zorganizowanych w naszym kraju. Bardzo dużym zainteresowaniem cieszy się „Program Europejski”, który pozwala na kompleksową obsługę projektów realizowanych ze wsparciem środków pochodzących z UE. W pierwszym półroczu br. bank podpisał 279 umów, natomiast w ub. roku 160.

Kredyty brutto PKO BP (mln zł):	30.06.05	31.12.04	30.06.04	Zmiana od:
				31.12.04	30.06.04
– bankowości detalicznej	10.208,8	9.527,4	8.219,5	681,4	1.989,3
– rynku mieszkaniowego (nowy portfel)	14.809,2	13.324,1	12.451,0	1.485,2	2.358,3
– wierzytelności mieszkaniowe	3.065,3	3.085,2	3.259,5	-20,0	-194,2
– korporacyjne*	16.054,8	15.172,1	15.530,9	882,7	523,9
Kredyty ogółem	44.138,2	41.108,8	39.460,8	3.029,3	4.677,3

*) dla zachowania porównywalności z 2004 rokiem kredyty małych i średnich przedsiębiorstw ujmowane są w rynku korporacyjnym

Po I półroczu 2005 r. udział kredytów w aktywach oprocentowanych wyniósł 55,1% i był wyższy niż na koniec 2004 roku o 2,3 pp., a w porównaniu do poziomu sprzed roku udział ten zwiększył się o 4,1 pp. Na koniec czerwca 2005 r. wskaźnik kredytów zagrożonych ogółem w banku wyniósł 8,3% i był o 0,6 pp. niższy niż na koniec 2004 r., a także niższy o 2,3 pp. od osiągniętego po I półroczu 2004 r.

W I półroczu 2005 roku o liczba rachunków ROR, w tym internetowych Inteligo, wynosiła 5.774 tys. i zwiększyła się łącznie o 262 tysiące. Na koniec lipca, czyli po 9 miesiącach od zaproponowania oferty bankowości elektronicznej PKO Inteligo, skorzystało z niej w sumie ponad 930 tys. klientów, w tym blisko 510 tys. to klienci korzystający z elektronicznego dostępu (przez Internet i call center) do rachunków prowadzonych w oddziałach ( z tego blisko 15% to klienci sektora małych i średnich firm), a około 420 tys. to klienci internetowego konta Inteligo. Na koniec czerwca br. PKO BP posiadał 5 784 tys. kart bankowych, w tym 467 kart kredytowych. W I półroczu 2005 roku liczba kart bankowych zwiększyła się o 341 tysięcy sztuk, z czego o 140 tysięcy wzrosła liczba kart kredytowych.

Zestawienie porównawcze innych danych liczbowych PKO BP

Lp	Wyszczególnienie	31.06.2004	31.12.2004	31.06.2005
1	Liczba oddziałów	1 222	1 266	1 261
2	Liczba agencji	3 140	2 725	2 620
3	Liczba bankomatów	1 785	1 785	1 863
4	Zatrudnienie w etatach ( w tys.)	35,9	35,4	34,7
5	Liczba rachunków (w tys.)	5 289	5 512	5 774
6	Liczba kart (w tys.), w tym kredytowych:	5 142 256	5 443 327	5 784 467